کپنهاگ، دانمارک، ۱۹۲۶. اینار وگنر (با بازی ادی ردمین) و همسرش گردا (آلیسیا ویکاندر) زوجی خوشبخت هستند. هر دو هنرمندند؛ اینار به نقاشی مناظر علاقه دارد و گردا پرتره می‌کشد. یک روز، اینار برای یکی از پرتره‌های گردا با لباس زنانه ژست می‌گیرد. در ابتدا این کار صرفاً یک شوخی به نظر می‌رسد، همان‌طور که حضور او در یک مهمانی با لباس زنانه هم چنین است. اما به‌زودی اینار متوجه می‌شود که در واقع یک زن است و به مرور زمان، زندگی را به عنوان لیلی ترجیح می‌دهد. در ابتدا او و گردا تلاش می‌کنند وضعیتش را “درمان” کنند، اما این تلاش‌ها تنها منجر به برخورد پزشکانی می‌شود که می‌خواهند لیلی را به‌عنوان فردی منحرف یا دیوانه بستری کنند. در نهایت، مسیر کشف هویت واقعی‌اش او را به انجام اولین جراحی تغییر جنسیت در تاریخ هدایت می‌کند.